Moneta Money Bank představila výsledky za 4Q a rok 2022, které předčily očekávání
Moneta Money Bank představila výsledky za 4Q, v 10:00 se koná konferenční hovor. Na provozní úrovni mírně předčila konsensus, když slabší čisté úrokové výnosy byly kompenzované poplatky, ostatními výnosy a nákladovou disciplínou. Čistý zisk byl podpořen také nižší než očekávanou tvorbou oprávek. Dividendu navrhuje ve výši 8 Kč. Výsledky hodnotíme pozitivně.
Výsledky hospodaření Moneta Money Bank za 4Q 2022 | ||||
---|---|---|---|---|
v mil. Kč | 4Q 2022 | Konsensus 4Q 2022 | 4Q 2021 | |
Čisté úrokové výnosy | 2 103 | 2 215 | 2 318 | |
Čisté poplatky a provize | 694 | 583 | 583 | |
Ostatní provozní výnosy | 207 | 103 | 100 | |
Provozní výnosy | 3 004 | 2 900 | 3 001 | |
Provozní náklady | (1 443) | (1 488) | (1 426) | |
Provozní zisk | 1 561 | 1 412 | 1 575 | |
Náklady na riziko | (216) | (350) | (242) | |
Čistý zisk | 1 064 | 854 | 1 087 |
Čisté úrokové výnosy ve 4Q oproti stejnému období minulého roku poklesly o 9 % na 2 103 mil. Kč, oproti konsensu byly nižší o 4 %. Čistá úroková marže se ve 4Q snížila o 0,3 p. b. oproti předcházejícímu čtvrtletí a o 0,5 p. b. oproti minulému roku. Tento pokles byl způsoben pokračující akcelerací nákladů na financování.
![Vývoj čistého úrokového výnosu, zdroj: Moneta](https://www.fio.cz/docs/web_pics/2023_02_03_Moneta_cisty_urokovy_vynos_4Q.png)
Vývoj čistého úrokového výnosu, zdroj: Moneta
Čisté poplatky a provize naopak předčily loňský rok i konsensus o 19 %. Nárůst byl způsoben prodejem produktů třetích stran, vyšším počtu transakcí a mimořádnými bonusy.
Nižší úrokové výnosy byly kompenzovány také ostatními provozními výnosy, které se oproti minulému roku zdvojnásobily na úroveň 207 mil. Kč.
Banka ukázala silnou nákladovou disciplínu u provozních nákladů, které zůstaly na úrovni minulého roku a oproti konsensu byly dokonce o 3 % nižší. To vedlo ke zvýšení provozního zisku o 11 % oproti konsensu.
Náklady na riziko byly také nižší, než se očekávalo, oproti minulému roku o 11 % a oproti konsensu o 38 % (134 mil. Kč.).
Celkově tak čistý zisk banky ve výši 1 064 mil. Kč předčil očekávání o 210 mil. Kč (25 %). Oproti minulému roku naopak mírně poklesl (2 %). Za celý rok 2022 banka vykázala čistý zisk 5,2 mld. Kč, meziroční růst o 30 %. Zisk na akci (10,6 Kč) tak výrazně převýšil výhled ve výši >8,6 Kč.
Bance se v průběhu roku 2022 podařilo vydat dluhopisy způsobilé pro plnění MREL požadavku ve výši 3,9 mld Kč, což podpoří možnost vyplatit dividendu ve výši 80 % čistého zisku, tedy 8 Kč na akcii. Do konce roku 2023 Moneta aktuálně očekává potřebu dalších MREL instrumentů v hodnotě 3,5 mld. Kč, jejich vydání plánuje v druhé polovině roku.
Bance také v roce 2022 rostly položky na rozvaze, kde úvěry klientům oproti roku 2021 vzrostly o téměř 6 % a vklady klientů o více než 17 %.
Banka aktualizovala svůj střednědobý výhled a v následujících 3 letech očekává kumulovaný čistý zisk ve výši 13,2 mld. Kč. Před výsledky trh očekával, že v roce 2023 Moneta dosáhne zisku necelých 4,0 mld. Kč a v roce 2024 4,4 mld. Kč.
Střednědobý výhled Monety na roky 2023-2027, zveřejněný 3. února 2023, zdroj: Moneta
Akcie Monety (BAAGECBA) před výsledky na pražské burze uzavřely na 81,3 Kč a na RM-SYSTÉMu na 81,6 Kč.
Zdroj: Moneta Money Bank
Karel Nedvěd
Fio banka, a.s.
Související odkazy
- Moneta Money Bank: Citi snižuje cílovou cenu na 106 Kč ze 111 Kč
- Bankovní rada ČNB změnila strukturu kapitálových rezerv
- Pražská burza otevírá v červeném, Moneta se dnes obchoduje na BCPP poprvé bez nároku na dividendu
- Konferenční hovor Monety k výsledkům za 1Q: Potenciál pro výplatu nadbytečného kapitálu
- Moneta Money Bank představila výsledky za 1Q 2024 a je na dobré cestě doručit celoroční cíl
Nejnovější:
- Indexy v zámoří uzavřely v červených číslech
- Wall Street mírně ztrácí, Nike po výsledcích -20 %
- Index DAX mírně v pátek posiloval
- Wall Street posiluje, Nike po výsledcích významně odepisuje
- NIKE reportoval výsledky za 3Q, akcionáře zklamal slabší výhled
- Pražská burza v pátek rostla
- USA: Index spotřebitelské důvěry University of Michigan v červnu dle konečných dat na 68,2 b.
- Valná hromada Kofoly schválila výplatu dividendy 13,5 Kč na akcii, rozhodný den je 10. červenec
- Vývoj cen komodit: Stříbro (+1,65 %), měď (+1,36 %) a zemní plyn (+1,27 %)
- Vývoj měnových párů